Frontier Lithium PFS fait la démonstration
M. Trevor Walker rapporte :
SUDBURY, ON, le 31 mai 2023 /CNW/ -Frontière Lithium Inc. (TSXV : FL) (« Frontier » ou « la Société ») a le plaisir de publier les excellents résultats d'une étude de préfaisabilité (« PFS ») pour un projet d'installation chimique/hydrométéorologique d'hydroxyde de lithium (« Intégré Project ») dans la région des Grands Lacs en Amérique du Nord. L'ÉPF suppose une usine d'hydrométallurgie qui convertirait la charge d'alimentation de concentré de spodumène provenant d'une installation d'extraction et de traitement à ciel ouvert de spodumène verticalement intégrée au projet PAK Lithium de la société, situé au nord de Red Lake, en Ontario. La PFS démontre une VAN avant impôt de 2,59 milliards de dollars américains actualisée à 8 %. La PFS confirme que le projet détenu à 100 % pourrait être le producteur d'hydroxyde de lithium le plus important et le moins cher du continent, capable d'approvisionner l'industrie des véhicules électriques en croissance rapide en Amérique du Nord.
Faits saillants du PFS :
« La demande mondiale croissante de concentrés uniques de spodumène à faible teneur en fer et de produits chimiques au lithium à marge élevée et à faible coût offre à Frontier Lithium l'occasion de s'imposer comme un producteur de premier plan. Les résultats exceptionnels de la PFS soulignent davantage cela, soulignant la capacité du projet à répondre L'approche progressive du projet, mise en évidence dans l'étude, garantit une utilisation efficace des ressources et minimise les dépenses d'investissement initiales, nous positionnant pour un succès à long terme sur le marché nord-américain des véhicules électriques. commente Trevor Walker, président et chef de la direction de Frontier Lithium. "S'appuyant sur les résultats de la PFS, nous nous engageons à optimiser davantage le projet grâce à un travail de faisabilité définitif. Cette étape cruciale nous permet de libérer de la valeur supplémentaire et d'affiner notre plan opérationnel afin de maximiser l'efficacité et la rentabilité. Nous sommes convaincus que cette étape ouvre la voie au développement stratégique des ressources et facilite des discussions plus approfondies avec des partenaires d'exploitation potentiels. Nous nous engageons à établir des collaborations mutuellement bénéfiques et à soutenir les mises à niveau des infrastructures en étroite collaboration avec nos partenaires communautaires des Premières Nations. Cet engagement envers le développement durable et inclusif reflète notre respect de l'environnement , les communautés locales et notre objectif commun de créer ensemble un avenir prospère."
RÉSUMÉ
Le projet Frontier est particulièrement bien placé pour bénéficier de son emplacement très favorable dans la région des Grands Lacs en Amérique du Nord. Le Nord de l'Ontario est doté d'une infrastructure exceptionnelle, d'un vaste bassin de talents locaux, d'une énergie à faible coût et à faible émission de carbone, et de la proximité d'un marché local émergent de fabrication de véhicules électriques. La PFS reflète des hypothèses de coûts plus prudentes que les études précédentes, les récentes pressions inflationnistes ayant un impact substantiel sur les dépenses en capital et les coûts d'exploitation. Ces impacts sur les coûts sont partiellement compensés à l'aide d'hypothèses de tarification du lithium basées sur les perspectives plus positives intégrées dans les estimations consensuelles décrites ici. Les résultats récapitulatifs de l'EPS sont présentés ci-dessous.
Les résultats de la PFS (voir les tableaux 1 à 5 ci-dessous) comprennent une valeur actuelle nette avant impôt à un taux d'actualisation de 8 % de 2,59 milliards USD avec un taux de rendement interne avant impôt de 28,6 % et une VAN après impôt à un taux d'actualisation de 8 % de 1,74 milliard de dollars avec un TRI après impôt de 24,1 %.
La PFS est basée sur une estimation des ressources minérales mise à jour réalisée par Todd McCracken, P.Geo, décrite dans la mise à jour du rapport technique de la Norme canadienne 43-101, comme indiqué dans le tableau 6.
Les hypothèses de prix des produits de base de l'EPS sont, le cas de référence du concentré de lithium de qualité technique supérieure à 7,2 % Li2O (TG_SC7.2) au prix de 3 000 USD la tonne, le prix du concentré de lithium de qualité chimique à 6,6 % Li2O (CG_SC6.0) de 1 350 USD par tonne. tonne; prix de l'hydroxyde de lithium de 22 000 $US la tonne; carbonate de lithium 20 500 $ US la tonne et un taux de change de 1,30 $ US/CAD.
Tableau 1 : Résumé de l'économie du projet
ARTICLE
VALEUR
UNITÉS
Physiques
Total des tonnes extraites
103.4
Mont
Alimentation totale du broyeur traitée
22.1
Mont
Qualité d'alimentation moyenne de l'usine
1,55
%Li2O
Qualité technique à 7,2 % de tonnes de concentré
765 000
tonnes
Tonnes d'hydroxyde de lithium BG produites
313 000
tonnes
Tonnes de carbonate de lithium BG produites
184 000
tonnes
LCE
459 000
tonnes
Analyse financière
Hypothèses de prix des produits :
Concentré de qualité technique (TG) 7,2 %
3 000
USD/tonne
Concentré de qualité chimique (CG) 6 %
1 350
USD/tonne
Hydroxyde de lithium de qualité batterie
22 000
USD/tonne
Carbonate de lithium
20 500
USD/tonne
Taux de change
1.3
CAD$ : 1 US$
VAN avant impôt 8 %
2 588
M$ US
TRI avant impôt
28,6 %
%
Remboursement avant impôt, dès le début de la production de l'usine
4.9
années
Ma vie
24
années
VAN après impôt 8 %
1 739
M$ US
TRI après impôt
24,1 %
%
Remboursement après impôt
4,91
années
Flux de trésorerie disponible sans effet de levier avant impôt
8 078
M$ US
Flux de trésorerie disponible sans endettement après impôt
5 982
M$ US
LOM Direct Income and Mining Taxes
2 560
M$ US
Coûts en capital
Capital initial, estimation des coûts directs
301
M$ US
Coûts indirects d'investissement initiaux et éventualités
167
M$ US
Total des coûts d'investissement initiaux
468
M$ US
Capital d'expansion, estimation des coûts directs
363
M$ US
Coûts indirects du capital d'expansion et éventualités
214
M$ US
Coûts totaux en capital d'expansion
576
M$ US
Capital de soutien de LOM
73
M$ US
Capital de maintien de LOM, coûts indirects et imprévus
17
M$ US
Capital de maintien total de LOM
90
M$ US
Coûts de remise en état et de fermeture (valeur de récupération incluse)
16
M$ US
Capital total de l'OLM
1 151
M$ US
Les coûts d'exploitation
Coûts d'exploitation de l'OLM
3 392
M$ US
L'exploitation minière à ciel ouvert
5,60
US$/t extraite
Traitement du site
21.29
US$/t usinée
Coûts d'assistance au site
20.17
US$/t usinée
Usine de traitement chimique
85,99
US$/t usinée
Sous-total des coûts d'exploitation
153,71
US$/t usinée
Transport et pertes de concentré
15.03
US$/t usinée
Coût total d'exploitation
168,74
US$/t usinée
Présentation de PFS
1. PRODUITS CHIMIQUES AU LITHIUM POUR LE MARCHÉ NORD-AMÉRICAIN DES VÉHICULES ÉLECTRIQUES
2. UNE APPROCHE PAR ÉTAPES
3. DEMANDE RÉGIONALE CROISSANTE
4. OPPORTUNITÉS D'AMÉLIORATION SUPPLÉMENTAIRE
Tableau 2 – Hypothèses et paramètres économiques
Paramètres
Unité
Valeur
Physiques
Convertir en conc.
%
1.09
Hydroxyde de Li Conc. Rendement de SC 6%
%
60 %
Li Carbonate Conc. Rendement de SC 6%
%
40 %
Taux de change
Échange
$ US/$ CA
0,77
Échange
$ CA/$ US
1h30
Taux de remise
Taux de remise
8 %
Prix des matières premières
Qualité technique (TG) 7,2 %
USD/tonne
3 000
Qualité chimique (CG) 6 %
USD/tonne
1 350
BG LiOH
USD/tonne
22 000
BGLi2CO3
USD/tonne
20 500
Récupération
Récupération de plantes TG
%
76 %
Récupération de l'usine CG
%
78 %
Facteur pour Chem Conc à hydroxyde de Li
%
16,86 %
Récupération d'hydroxyde de lithium
%
88 %
Facteur pour Chem Conc à Li Carbonate
%
14,84 %
Récupération de carbonate de lithium
%
88 %
Les coûts d'exploitation
Transport de concentré TG
Conc. $ US/t
69
Transport de concentré CG
Conc. $ US/t
69
Coûts de traitement des usines chimiques
Conc. $ US/t
539
Tableau 3 – Économie du projet
VAN avant impôt
Taux de remise
CA$M
M$ US
0 %
10 501
8 078
5 %
5 057
3 890
8 %
3 365
2 588
dix %
2 582
1 986
15 %
1 326
1 020
TRI AVANT IMPÔT
28,6 %
Période de récupération (années)
4.9
VAN après impôt
Taux de remise
CA$M
M$ US
0 %
7 776
5 982
5 %
3 438
2 645
8 %
2 261
1 739
dix %
1 712
1 317
15 %
821
632
TRI APRÈS IMPÔT
24,1 %
Période de récupération (années)
4.9
Tableau 4 – Résumé des besoins en capital
Coûts en capital
CA$M
M$ US
Capital initial, estimation des coûts directs
392
301
Coûts indirects d'investissement initiaux et éventualités
217
167
Total des coûts d'investissement initiaux
608
468
Capital d'expansion, estimation des coûts directs
472
363
Coûts indirects du capital d'expansion et éventualités
278
214
Coûts totaux en capital d'expansion
749
576
Capital de soutien de LOM
95
73
Capital de maintien de LOM, coûts indirects et imprévus
23
17
Capital de maintien total de LOM
117
90
Coûts de remise en état et de fermeture
21
16
Capital total de l'OLM
1 496
1 151
Besoins en capital
Capital initial (M$ CA)
Capital d'expansion (M$ CA)
Capital initial (M$ US)
Capital d'expansion (M$ US)
PAK-Infrastructures
0,38
-
0,29
-
PAK - Flotte mobile
18.58
-
14.29
-
Étincelle - Infrastructure
-
0,34
-
0,26
SC 7.2 Concentrateur
157,92
-
121,48
-
Concentrateur SC 6.0
-
74,27
-
57.13
Pipeline de manutention des résidus
1.20
-
0,92
-
Installation de gestion des résidus
21,97
-
16.90
-
Préparation du site - Génie civil mine et broyeur
34,90
-
26,85
-
Routes du site et route d'accès permanente
33,83
-
26.02
-
Station d'épuration
21.52
-
16.56
-
Utilitaires
22.47
-
17.29
-
Énergie électrique - Sous-station et distribution
22.22
-
17.09
-
Installations du bâtiment
48.24
17.82
37.10
13.71
Piste d'atterrissage
0,28
-
0,22
-
Site - Flotte mobile
0,61
-
0,47
-
Systèmes de contrôle industriels
2.13
-
1,64
-
Assurance
5.45
-
4.19
-
Usine chimique/Montage/Mise en service
-
379.23
-
291.72
Coûts indirects de la mine et du site
-
-
-
-
Coûts des propriétaires
18.27
-
14.05
-
EPCM
27h40
-
21.08
-
Autres coûts indirects associés
17.22
-
13.24
-
Coûts indirects de l'usine
-
-
SC 7.2 Concentrateur
53.17
-
40,90
-
Concentrateur SC 6.0
-
30.38
-
23.37
Usine chimique
-
125,37
-
96,44
SOUS-TOTAL COÛTS D'INVESTISSEMENT
507.74
627.42
390,57
482.63
Contingence
-
-
-
-
Mine et site
58.24
-
44,80
-
SC 7.2 Concentrateur
42.22
-
32.48
-
Concentrateur SC 6.0
-
20.93
-
16.10
Usine chimique
-
100,92
-
77,63
COÛTS D'INVESTISSEMENT TOTAUX
608.20
749.27
467,85
576.36
Tableau 5 – Coûts d'exploitation/Tonne LCE
Les coûts d'exploitation
$CA/LCE
USD/LCE
Coût total d'exploitation chimique
9 663
7 433
Tableau 6 - Relevé des ressources minérales PAK 2023 (fosse à ciel ouvert)
Couper
Catégorie de ressources
Produit de base
Zone géologique
Tonnes (t)
Li2O (%)
Ta2O5 (ppm)
Cs2O (%)
Rb2O (%)
0,6 % Li2O
Mesuré
Lithium
Zone intermédiaire supérieure (UIZ)
325 200
3.43
59
0,03
0,14
Lithium
Zone Intermédiaire Inférieure (LIZ)
1 019 400
1,73
105
0,04
0,29
Lithium
Zone lithium totale
1 344 600
2.14
94
0,04
0,25
Lithium / Tantale / Rubidium
Pegmatite en vrac
1 344 600
2.14
94
0,04
0,25
0,6 % Li2O
Indiqué
Lithium
Zone intermédiaire supérieure (UIZ)
255 400
2,91
75
0,04
0,21
Lithium
Zone Intermédiaire Inférieure (LIZ)
3 819 900
1,88
99
0,04
0,30
Lithium
Zone lithium totale
4 075 300
1,94
97
0,04
0,29
Tantale / Rubidium
Zone Intermédiaire Centrale (ZIC)
544 100
1.11
113
0,08
0,63
Lithium / Tantale / Rubidium
Pegmatite en vrac
4 619 400
1,72
99
0,04
0,33
0,6 % Li2O
Mesuré + Indiqué
Lithium
Zone intermédiaire supérieure (UIZ)
580 600
3.20
65
0,03
0,17
Lithium
Zone Intermédiaire Inférieure (LIZ)
4 839 300
1,85
100
0,04
0,30
Lithium
Zone lithium totale
5 419 900
1,99
96
0,04
0,29
Tantale / Rubidium
Zone Intermédiaire Centrale (ZIC)
544 100
1.11
113
0,08
0,63
Lithium / Tantale / Rubidium
Pegmatite en vrac
5 964 000
1,81
98
0,04
0,32
0,6 % Li2O
Inféré
Lithium
Zone intermédiaire supérieure (UIZ)
74 200
2,77
96
0,04
0,25
Lithium
Zone Intermédiaire Inférieure (LIZ)
528 900
1,86
79
0,02
0,23
Lithium
Zone lithium totale
603 100
1,97
81
0,02
0,23
Tantale / Rubis
Zone Intermédiaire Centrale (ZIC)
77 400
1.21
153
0,08
0,51
Lithium / Tantale / Rubidium
Pegmatite en vrac
680 500
1,75
89
0,03
0,26
Tableau 7 - Relevé des ressources minérales Spark 2023 (fosse à ciel ouvert)
Couper
Ressource
Tonnes (t)
Li2O (%)
Ta2O5 (ppm)
Cs2O (%)
Rb2O (%)
Nb2O5(ppm)
SnO2 (ppm)
Classification
0,65 % Li2O
Indiqué
18 828 000
1.52
112
0,02
0,26
84
61
Inféré
29 746 000
1.34
116
0,03
0,26
77
74
Notes sur l'estimation des ressources minérales
1.
Les ressources minérales ont été préparées conformément au Règlement 43-101 et aux normes de définition de l'ICM (2014). Les ressources minérales qui ne sont pas des réserves minérales n'ont pas démontré leur viabilité économique. Cette estimation des ressources minérales peut être affectée de manière significative par des problèmes environnementaux, de permis, juridiques, de titre, fiscaux, sociopolitiques, de commercialisation ou autres.
2.
Les ressources minérales sont rapportées à diverses teneurs de coupure basées sur la méthode d'extraction et un prix du concentré de spodumène à 6,0 % de 1 350 $ US/tonne et un taux de change de 1,3.
3.
Les coûts d'extraction appropriés, les coûts de traitement, les récupérations de métal et les angles de pente entre les rampes de la fosse ont été utilisés par BBA pour générer l'enveloppe de la fosse.
4.
L'arrondissement peut entraîner des différences de sommation apparentes entre les tonnes, la teneur et la teneur en métal contenu.
5.
Les mesures de tonnage et de teneur sont en unités métriques.
6.
Un facteur de densité apparente de 2,74 a été appliqué à la pegmatite et de 2,70 à l'aplite.
Tableau 8 – Sommaire des réserves minérales
Catégorie
Zone
Li2OTension de coupure%
Tonnage dilué (t)
Grade Li2O dilué %
Réserve minérale probable
PAK
0,65
4 041 000
1,79
Réserve minérale probable
Étincelle
0,65
18 028 000
1,50
Réserve minérale probable
Total
0,65
22 069 000
1,55
Conclusions et prochaines étapes
Les résultats de la PFS démontrent le potentiel de Frontier Lithium pour devenir un important producteur nord-américain de produits chimiques au lithium sur la base d'une mine de spodumène entièrement intégrée à l'usine chimique d'hydroxyde et de carbonate de lithium. La Société se concentrera désormais sur les initiatives suivantes pour faire avancer le projet :
Vérifications nécessaires
Toutes les informations scientifiques et techniques contenues dans ce communiqué ont été examinées et approuvées par Todd McCracken , P.Geo., Directeur – Mines et géologie – Centre du Canada, BBA E&C Inc., la personne qualifiée (QP) et Garth Drever , P.Geo. , VP Exploration pour Frontier Lithium Inc. la personne qualifiée (QP) selon les définitions établies par la Norme canadienne 43-101. Conformément aux procédures QA/QC de Frontier, tous les forages ont été réalisés par Chenier Drilling Ltd. de Val Caron, ON, à l'aide de tiges de forage BTW à parois minces (diamètre de carotte de 4,2 cm) et d'un système de carottes orientées Reflex ACT III. À l'aide du système Reflex, la carotte de forage a été orientée et marquée au fur et à mesure qu'elle était récupérée à la foreuse. La carotte a été emballée et livrée à la carothèque Frontier où elle a été examinée, géologiquement enregistrée et marquée pour l'échantillonnage. La carotte a été photographiée avant l'échantillonnage. À l'aide d'une scie à roche, les intervalles d'échantillonnage marqués ont été divisés par deux et une moitié a été mise en sac pour analyse. Des blancs d'échantillons ainsi que des matériaux de référence certifiés au lithium, au rubidium et au césium ont été systématiquement insérés dans le flux d'échantillons conformément aux pratiques recommandées par l'industrie. Des échantillons en double sur le terrain ont également été prélevés conformément aux pratiques recommandées par l'industrie. Les échantillons ont été placés dans des sacs d'échantillons en polyéthylène et transportés à Red Lake par les employés de Frontier, puis expédiés à AGAT Laboratories Ltd. (AGAT) à Mississauga, en Ontario, pour une analyse quantitative multi-éléments. AGAT est un laboratoire accrédité ISO. La carotte est entreposée sur place au camp d'exploration du lac Pakeagama.
Personnes qualifiées et divulgation 43-101
Les personnes qualifiées suivantes telles que définies par le Règlement 43-101 ont participé à la préparation de l'étude et ont approuvé ce communiqué de presse :
Garth Drever, Graeme Goodall pour Frontier Lithium Inc.
Todd McCracken, Ph.D., Shane Ghouralal, Ph.D., Joanne Robinson, Ph.D., David Willock, Ph.D. pour BBA E&C
Andy Holloway, ing. pour Halyard Engineering Inc.,
Ian Ward, ing. pour Ian Ward consulting Services Inc.,
Ron DeGagne, géo. pour le groupe d'application environnementale.,
Darlene Nelson, ing. pour WSP Canada inc.
À propos de Frontier Lithium Inc.
Frontier Lithium est une entreprise de préproduction dont l'objectif est de devenir un fournisseur national stratégique de concentrés de spodumène pour les utilisateurs industriels ainsi que d'hydroxyde de lithium de qualité batterie et d'autres produits chimiques pour les marchés en croissance des véhicules électriques et du stockage d'énergie en Amérique du Nord. La Société détient la position et les ressources foncières les plus importantes dans un district minéral de lithium de première qualité situé dans la région des Grands Lacs de l'Ontario.
À propos du projet PAK Lithium
Le projet de lithium PAK contient la ressource de lithium de la plus haute qualité en Amérique du Nord et est la deuxième en importance en Amérique du Nord par sa taille. Le projet couvre près de 27 000 hectares et reste largement inexploré ; cependant, depuis 2013, la société a délimité deux gisements de lithium contenant du spodumène de première qualité (PAK et Spark), situés à 2,3 kilomètres l'un de l'autre. L'exploration se poursuit sur le projet à travers deux autres découvertes contenant du spodumène : la pegmatite Bolt (située entre les gisements PAK et Spark), ainsi que la pegmatite Pennock (25 kilomètres au nord-ouest du gisement PAK dans les claims du projet). Une estimation des ressources minérales de 2023 intitulée « National Instrument 43-101 Technical Report for the PAK Lithium Project » par BBA E&C Inc., avec une date d'entrée en vigueur du 28 février 2023, a été déposée sur Sedar.com.
Énoncés prospectifs
Ni la Bourse de croissance TSX ni son fournisseur de services de réglementation (au sens où ce terme est défini dans les politiques de la Bourse de croissance TSX) n'acceptent la responsabilité de la pertinence ou de l'exactitude de ce communiqué de presse. Ce communiqué de presse contient certaines déclarations qui peuvent être considérées comme des "déclarations prospectives". Toutes les déclarations contenues dans ce communiqué, autres que les déclarations de faits historiques, constituent des déclarations prospectives. Les déclarations prospectives contenues dans ce communiqué de presse comprennent, sans toutefois s'y limiter, des déclarations concernant : les ressources minérales estimées, les coûts en capital estimés pour construire des installations minières, les coûts d'exploitation estimés, la durée des périodes de récupération, les quantités estimées de production future, les flux de trésorerie, la valeur actualisée nette (VAN) et les déclarations qui traitent de la production future, du potentiel de réserve, du forage d'exploration, des activités d'exploitation et des événements ou développements que la Société prévoit.
Bien que la Société estime que les attentes exprimées dans ces déclarations prospectives sont fondées sur des hypothèses raisonnables, ces déclarations ne constituent pas des garanties de performances futures et les résultats réels peuvent différer sensiblement de ceux exprimés dans les déclarations prospectives.
Les déclarations prospectives impliquent des risques et des incertitudes inhérents. Les facteurs de risque qui pourraient faire en sorte que les résultats réels diffèrent sensiblement de ceux indiqués dans les déclarations prospectives comprennent : les prix du marché des matières premières, les augmentations des coûts d'investissement ou d'exploitation, les risques de construction, la disponibilité des infrastructures, y compris les routes, les risques liés à la réglementation et aux permis, les succès d'exploitation et d'exploration, les la disponibilité du capital et du financement, les coûts de financement et les conditions générales de l'économie, du marché ou des affaires. Les investisseurs sont avertis que de telles déclarations ne constituent pas des garanties de performances futures et que ces résultats ou développements réels peuvent différer sensiblement de ceux projetés dans les déclarations prospectives. Pour plus d'informations sur la Société, les investisseurs doivent consulter les documents enregistrés de la Société disponibles sur sedar.com.
Frontier Lithium Inc. Tableau 1 : Sommaire de l'économie du projet 1. PRODUITS CHIMIQUES AU LITHIUM POUR LE MARCHÉ NORD-AMÉRICAIN DES VÉHICULES ÉLECTRIQUES 2. UNE APPROCHE PAR ÉTAPES 3. DEMANDE RÉGIONALE CROISSANTE 4. OPPORTUNITÉS D'AUGMENTATION SUPPLÉMENTAIRE Tableau 2 – Hypothèses et paramètres économiques Tableau 3 – Tableau de l'économie du projet 4 – Résumé des besoins en capital Tableau 5 – Coûts d'exploitation/Tonne LCE Tableau 7 – Notes sur l'estimation des ressources minérales de l'état des ressources minérales Spark 2023 (fosse à ciel ouvert) Tableau 8 – Résumé des réserves minérales